今天市況一直大升到收市，delta淨值不斷上升，在最關鍵的位置19000左右持一張大期對沖
186SC，這個倉位就沒有危機。另外持有4張細期對沖較後有機轉為價內的196SC及198SC。
PUT那一邊，162SP/152LP的BULL PUT SPREAD已成功賺了90％的期權金，所以已在下午市況處於高位時平倉，但並未補回較高行使價的BULL PUT SPREAD，因期指偏高了不少，待下星期一希臘國會改選結果後市況有機會有變時才伺機開倉。
6月份恆指期權最新的倉位：
208LC x +3（7Jun AM）
206LC x +3（7Jun PM）
198SC x -3（7Jun PM）
196SC x -2（7Jun PM）
186SC x -1（1Jun PM）
182SP x -1（1Jun PM）
172LP x +1（1Jun PM）
162SP x -3（5Jun AM）（已平倉）
156SP x -2（7Jun PM）
152LP x +3（5Jun AM）（已平倉）
MHIM2 x +4（15Jun AM）
HSIM2 x +1（15Jun AM）
師兄，昨天我也用兩張好倉來對沖上升风險！你之前堤到delta係因自己持倉量來評估對沖风險，可否講多啲作小弟參考？
回覆刪除Jeff，可以講多一點點你問的問題，其實只是簡單的數學而已。
回覆刪除首先要留意期指（不論大小）可以對沖delta的值，大期為+/-1，細期為+/-0.2。所以好基本的看，net delta可以超過+/-0.2才對沖，-0.2至+0.2可不用理會。若用期權的期權金去計一計，不難算出何時才開始做第一次的對沖。
記得你讀過Benny的課程，開始明白為什麼他主張用5套為主的沽倉？
希望以上的可給你一點啟發。恕筆者不能談得太多呢，因為以上絕大部份是納入本人正在準備的期權課程的教材內容啊！ :)
謝謝你：)
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