今天的市況非常反覆，再加上一個下跌裂口，很多時帶給期權短倉者很大的為難。
最難為者，莫過於像筆者有些倉位的打和點在19000附近，不斷將對沖的期指增加及減少，已是很累人的事。筆者雖然有自動對沖的程式，但不斷的來回對沖累積起來的虧損也不少，到最後，決定在某一位置解除對沖後，停止對沖，直至到收市前按照net delta補回3張細期過週末。筆者對下星期一市況看淡，但對沖是必須的，不容許過夜解除對沖，只會得不償失。
經過以上對沖的虧損，盈利減了一截，但相信倉位最終仍有盈利，希望市況的裂口能減少，方便對沖。
6月份恆指期權最新的倉位：
210LC x +2（18Jun PM）
208LC x +3（7Jun AM）
206LC x +3（7Jun PM）
202SC x -2（18Jun PM）
198SC x -3（7Jun PM）
196SC x -2（7Jun PM）
186SC x -1（1Jun PM）
186SP x -2（18Jun PM）
182SP x -1（1Jun PM）
176LP x +2（18Jun PM）
172LP x +1（1Jun PM）
MHIM2 x +3（22Jun PM）
很有同感，小弟因工作關係，往往不能把裂口處理得好！
回覆刪除可以頗肯定的向你道，沒有人可以很好處理裂口！ :P
回覆刪除師兄，我個倉唸唔掂。我手上有2*細sc180(514pt.),3*大190sp(115pt.),31大92sc(104pt.),我可以點拉闊
回覆刪除Jeff, 恕我冒昧問一句，你認為你的倉位和Benny的一樣嗎？假設全是即月期權。
回覆刪除你和他開的也是190SP/192SC，但你是第一注也是最後一注，而Benny是加注中的一小注。他的本錢是老早就開了的5套短倉，就算下星期有很多gap up/down，他仍有很多premium可以輸得起。但若現在跟開短倉，做dynamic hedge會疲於奔命，記著，每套勒束你只得219點，只要期指高過19419/低過18981，你差不多要完全對沖，你2個細SC是真是假？已極度深入價內了，已算是無可救藥，是不是筆誤，例如其實是SP？
Jeff君是否急於想追回損失，抑或太深信Benny的勒束倉仍有利可圖而倉卒下注？若熟讀Benny的筆記，勒束倉應該不再開倉了，就算要也是下月的倉位，不是即月倉位。
若想詳談又不方便太公開，隨時電郵我，地址在右方聯繫版主內。 :) Good luck.
師兄說得對！我已將這勒束式於星期一拉開至188至192。昨天亦將他們再拉開至188至194。今天會把所有倉位平去。今個月剛好保持了22%淨利潤。之后幾天會休息，希望七月份不會重犯錯誤！
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回覆刪除22%淨利潤是非常好的成績了。Keep it up!不過你那兩個細SC是真的嗎？另外22％是用margin抑或account總資金算出來？若是後者的話，表現非常不俗! :)
回覆刪除細的sc已平了倉，22%是用總資金算出來的
回覆刪除厲害,恭喜。
回覆刪除不是。比你，albert，bob差好多班。想問，其實我sc180如果等結算都一樣得？平不平都無所謂？如果我有兩張好倉細期？
刪除對不起，遲了回覆。
刪除若有2張細期去對沖2手SC180而恆指頗肯定不會回落至18000之下，這個倉位就由得它了，因為這只是一個180SP，由得它自動結算。
平倉的成本比自動結算的大一點點。